退休后到底要存多少钱、每月要有多少收入，才能过得安心？这几乎是许多人在工作期间就开始盘算的问题，因此，“如何确保退休后的被动收入”也成为不少人的理想目标。

　　不过，日本财经文章指出，到了晚年容易为财务安排感到后悔的人，往往有一个共同特征，而且被列为最糟糕的第一名：晚年容易为钱后悔的人，最常犯的错误之一，就是一开始只盯着“靠被动收入退休”这个遥远目标，却没有把资产累积拆成一阶一阶完成，最后反而容易半途而废。

　　日媒指出，“不用工作，光靠股息就能生活”听起来很诱人，但实际门槛并不低。假设一年生活费需要300万日圆，若投资组合殖利率为3%，本金就得达到1亿日圆；即使殖利率提高到4%，仍需要7500万日圆。对多数人而言，这并非完全不可能，却通常需要长时间累积。

　　但问题在于，若从一开始就只盯着“靠股息退休”这个终点，很容易因为发现自己距离数千万甚至上亿日圆的本金仍很遥远，而产生挫折感，甚至认为投资根本不适合自己。

　　《THE WEALTH LADDER》主张，资产形成更像是一阶一阶往上爬，而不是一步抵达终点。其中一个核心观念是：“今天的收入，是明天资产的基础。”换句话说，被动收入不是一开始就必须追求的目标，而是资产规模成长后自然出现的结果。

　　因此，真正能逐步累积财富的人，往往不是一开始就追求配息过日子，而是先提高收入、增加投入本金，再让资产慢慢长大。

　　在资产仍不多时，与其花大量心力把殖利率提高几个百分点，不如提高本业收入或增加每月投资金额。例如每月多投入2.5万日圆，一年就是30万日圆，长期下来对资产累积的影响可能更直接。

　　等到资产逐步成长到数千万日圆后，情况才开始改变。此时投资收益与股息对生活的影响越来越大，“钱替自己赚钱”才真正成形。日媒提醒，晚年最容易留下财务遗憾的，不是没有及早追求被动收入，而是太早只想着“不工作也有钱”，却忽略了真正的第一步先把自己的收入与资产基础一步步做大。

（彭博社示意图）